Formation Gestion du collatéral

Optimiser la gestion du collatéral avec tiers et contreparties

Objectifs et compétences visées de la formation

Expliquer les enjeux de la collatéralisation aujourd'hui et ses conséquences financières

Utiliser les systèmes de gestion du collatéral en lien avec les acteurs et processus particuliers

Optimiser la gestion du collatéral

Programme

E-Start

Vous vous engagez dans votre formation. Connectez-vous sur votre espace participant et complétez votre questionnaire préparatoire. Votre formateur reçoit vos objectifs de progrès.

Programme de cette formation

Pourquoi collatéraliser ?

CCP, transaction bilatérale et banques centrales : un recours grandissant

Impact en réduction du risque de contrepartie et transfert en risque de liquidité

Processus de collatéralisation

Valorisation du portefeuille à collatéraliser

Définition de la liste des titres recevables en fonction des contreparties

cash

titres obligataires : souverains, corporates et credit claim

rôle du Repo et Prêt - Emprunt de titres

autres : or, produits de titrisation etc.

paniers de titres GC basket et spécial collatéral

logique de corrélation

Où trouver le collatéral : qui en a et qui en a besoin ?

Haircuts : niveaux exigés

Valorisation du collateral

seuils d'appel de marge

fréquence du Marked-to-Market

Etude de cas : exemple de constitution de collatéral pour des transactions sur dérivés OTC bilatéraux ou par CCP

Système de gestion du collatéral

Dépositaires : Euroclear, Cédel, CACEIS et US custodian banks

Gestion du collateral tripartite : principes et intérêts

Collateral Management System / CMS

articulation Eses, Banque de France et LCH Clearnet

collateral Basket With Pledge (CBWP)

appels de marge (Target 2)

interopérabilité

Processus de Règlement / Livraison

ISDA et FPML

Rôle de la banque clearing broker dans la transformation de collatéral

Etude de cas

constitution du collatéral (reprise des cas précédents) et gestion tout au long de la vie de la position

analyse : dangers à surveiller dans les transactions bilatérales : last days at Lehman et dirty tricks

évolution du cadre règlementaire EMIR - Processus de résolution

Optimisation de la gestion du collatéral

Le service de gestion du collatéral : rôle et nécessité

La marge de manoeuvre

gestion de la qualité

baisse des suspens

mesure de risque

Opération de substitution et collateral swaps

Re-hypothecation des titres déposés en collateral : principe et limite

Risques de collateral crunch ?

Etude de cas

E-Coach

Votre parcours de formation se poursuit dans votre espace participant. Connectez-vous pour accéder aux ressources et faciliter la mise en œuvre de vos engagements dans votre contexte professionnel.

A qui s'adresse cette formation

Collaborateurs de Middle Office - Fonctions trésorerie et ALM - Tout collaborateur impliqué dans la gestion du collatéral des instruments OTC

Pré-requis de la formation

Une expérience pratique sur le sujet est recommandée

Intervenants
L'intervenant de cette formation

Des praticiens experts dans leur spécialité et formateurs confirmés :

  • Frédéric Brancourt

    Diplômé en droit et en gestion, Frédéric est avocat au Barreau de Paris, spécialisé en fiscalité et en transmission d'entreprise, en droit du patrimoine, notamment en montages patrimoniaux. Il est avocat associé au sein du cabinet groupé Guilguet-Saint-Rat et associés depuis 2010. Il est également enseignant en Master 2 auprès des Universités Paris I-Sorbonne et Paris II-Assas sur des thèmes relatifs à la gestion privée. En 2020, il intervient également au sein de l'Ecole des avocats du Grand Est. Frédéric est intervenant pour Bärchen et Francis Lefebvre Formation pour de nombreuses banques privées.

Moyens pédagogiques
Moyens pédagogiques

Dispositif de formation structuré autour du transfert des compétences

Acquisition des compétences opérationnelles par la pratique et l'expérimentation

Apprentissage collaboratif lors des moments synchrones

Parcours d'apprentissage en plusieurs temps pour permettre engagement, apprentissage et transfert

Formation favorisant l'engagement du participant pour un meilleur ancrage des enseignements

Evaluation de la formation

L'évaluation des compétences sera réalisée tout au long de la formation par le participant lui-même (auto-évaluation) et/ou le formateur selon les modalités de la formation.

Evaluation de l'action de formation en ligne sur votre espace participant :

A chaud, dès la fin de la formation, pour mesurer votre satisfaction et votre perception de l'évolution de vos compétences par rapport aux objectifs de la formation. Avec votre accord, votre note globale et vos verbatims seront publiés sur notre site au travers d'Avis Vérifiés, solution Certifiée NF Service

A froid, 60 jours après la formation pour valider le transfert de vos acquis en situation de travail

Suivi des présences et remise d'une attestation individuelle de formation ou d'un certificat de réalisation

Dates et lieux
Dates et lieux des prochaines sessions
PARIS
A DISTANCE