Formation Gestion du risque sur les marchés financiers : les fondamentaux

Identifier les différentes sources de risque, les anticiper et les couvrir
  • Reconduction en 2023

Objectifs et compétences visées de la formation

Classifier l'ensemble des risques de marché

Sélectionner le bon instrument de couverture par type de risque

Replacer les risques de marché dans les différentes règlementations

Programme

E-Start

Vous vous engagez dans votre formation. Connectez-vous sur votre espace participant et complétez votre questionnaire préparatoire. Votre formateur reçoit vos objectifs de progrès.

Programme de cette formation

A quoi servent les marchés ?

Les fonctions des marchés financiers

Financement

Transfert des risques

Les marchés cash et dérivés : actions, taux, change, crédit

Marchés organisés Vs. marchés de gré à gré

Evolution de la réglementation (EMIR)

Les acteurs des marchés financiers

Motivations et inter-relations : Etat, entreprises, particuliers, banques, sociétés de gestion etc

Rôles et actions des banques d'investissement

Etude de cas : construction d'un bilan bancaire simplifié

Les produits de marché : comment ça marche ?

Actions

Produits monétaires et obligataires

Etude de cas : pourquoi le prix des obligations baisse quand les taux montent ?

Produits de change

Qu'est-ce qu'un dérivé ferme ?

Forwards et Futures : principe et utilisations selon les marchés

Le change à terme

TP Excel : calcul de couverture par Futures/change à terme

Le monde des swaps

IR swaps : mécanisme et exemples d'utilisation

Etude de cas : comment fabriquer un prêt à taux fixe ?

Les dérivés optionnels

Sous - jacent Action

Les options sur actions : Call / Put

Paramètres de prix et sensibilités : mesurer le risque

Utilisation : couverture / effet de levier

Sous - jacent Taux / Change

Adaptation au monde des taux et du change

Quelles stratégies de couverture ou de prise de risque ?

Sous - jacent Crédit

Qu'est ce qu'un CDS ?

Utilisations et risques

Etude de cas : analyser les stratégies optionnelles

Approche de l'asset management

Les typologies de gestion

Les « hedge funds »

Comment mesurer le prix ?

Le prix d'un produit financier : inputs et méthodes de calcul

Approche des risques : de marché, de contrepartie, de crédit et opérationnel

Les sources de risque

Risque de change

Risque de variation des prix des obligations

Risque de variation des prix des actions

Risque de variation des prix des matières premières

Volatilité des prix des matières premières

Contrats à terme

Risque de livraison

Risque de liquidité

Pratiques de couverture

Couverture des risques linéaires

Couverture des risques non linéaires

Chaque point traité fera l'objet d'une illustration pratique sous forme d'exercices

E-Coach

Votre parcours de formation se poursuit dans votre espace participant. Connectez-vous pour accéder aux ressources et faciliter la mise en œuvre de vos engagements dans votre contexte professionnel.

A qui s'adresse cette formation

Collaborateurs des établissements bancaires et financiers - Collaborateurs des services financiers et comptables des entreprises - Compliance officers - Auditeurs - Juristes - Avocats - Toute personne souhaitant s'initier aux marchés et produits financiers.

Pré-requis de la formation

Les participants sont fortement invités à suivre sur "Les fondamentaux des marchés financiers" en amont. Aucun prérequis technique n'est nécessaire pour suivre cette formation.

Intervenants
Vos principaux intervenants

Des praticiens experts dans leur spécialité et formateurs confirmés :

  • Tigrane Kibarian

    Tigrane, diplômé de l'ESSEC et de Warwick Business School, a commencé sa carrière en audit chez Arthur Andersen avant de rejoindre General Electric – Division Énergie, en Corporate finance, à travailler sur des missions industrielles, réglementaires, fusion-acquisition en France comme en Italie.

    Il rejoignit Goldman Sachs à Londres, d'abord dans un rôle de COO dans la division Equities puis VP sur le desk de restructuration de portefeuilles institutionnels, pour travailler sur des questions d'ALM et d'allocation cross-asset.

    Il fit une transition vers la gestion d'actifs en devenant gérant global macro chez Odin Capital, avant d'en devenir le COO. Après cette expérience, il fonda Zentak Capital avec un associé pour offrir à une clientèle institutionnelle une stratégie d'arbitrage de volatilité.

    Il travaille dans la formation avec Bärchen depuis 10 ans. Tigrane a obtenu les certifications Lean Six Sigma et FCA.

  • Léopold Tsogo

    Léopold possède une riche expérience théorique et pratique des marchés de capitaux et de la finance corporate : structuration des emprunts, produits dérivés, ingénierie financière et risk management. Il a commencé sa carrière comme enseignant-chercheur à l'Université de Technologie de Compiègne, avec une spécialisation dans la modélisation des systèmes complexes. Il s'est ensuite orienté en banques d'investissements, dans l'ingénierie financière des produits dérivés avec une spécialisation dans le pricing des produits dérivés cross-asset et le risk management. Il anime depuis plusieurs années des cours de finance de marché pour un public de professionnels et d'étudiants. Il est docteur en mathématiques appliquées de l'UTC.

Moyens pédagogiques
Moyens pédagogiques

Dispositif de formation structuré autour du transfert des compétences

Acquisition des compétences opérationnelles par la pratique et l'expérimentation

Apprentissage collaboratif lors des moments synchrones

Parcours d'apprentissage en plusieurs temps pour permettre engagement, apprentissage et transfert

Formation favorisant l'engagement du participant pour un meilleur ancrage des enseignements

Evaluation de la formation

L'évaluation des compétences sera réalisée tout au long de la formation par le participant lui-même (auto-évaluation) et/ou le formateur selon les modalités de la formation.

Evaluation de l'action de formation en ligne sur votre espace participant :

A chaud, dès la fin de la formation, pour mesurer votre satisfaction et votre perception de l'évolution de vos compétences par rapport aux objectifs de la formation. Avec votre accord, votre note globale et vos verbatims seront publiés sur notre site au travers d'Avis Vérifiés, solution Certifiée NF Service

A froid, 40 jours après la formation pour valider le transfert de vos acquis en situation de travail

Suivi des présences et remise d'une attestation individuelle de formation ou d'un certificat de réalisation

Dates et lieux
Dates et lieux des prochaines sessions
A DISTANCE
  • 7 au 9 nov. 2022